Veräußerung - Übertragung - Aufgabe von Gewerbebetrieb und Freiberuflerpraxis
  2. Rechtsprechung
  3. 2011
  4. BFH

BFH - Urteil vom 21.09.2011
I R 89/10
Normen:
EStG 1997 § 6 Abs. 1 Nr. 2 S. 2;
Vorinstanzen:
FG Münster, vom 31.08.2010 - Vorinstanzaktenzeichen 9 K 3466/09 124

Voraussetzungen einer voraussichtlich dauernden Wertminderung gemäß § 6 Abs. 1 Nr. 2 Satz 2 EStG 1997 i.d.F. des StEntlG 1999/2000/ 2002 bei börsennotierten Aktien

BFH, Urteil vom 21.09.2011 - Aktenzeichen I R 89/10

DRsp Nr. 2012/129

Voraussetzungen einer voraussichtlich dauernden Wertminderung gemäß § 6 Abs. 1 Nr. 2 Satz 2 EStG 1997 i.d.F. des StEntlG 1999/2000/ 2002 bei börsennotierten Aktien

Von einer voraussichtlich dauernden Wertminderung gemäß § 6 Abs. 1 Nr. 2 Satz 2 EStG 1997 i.d.F. des StEntlG 1999/2000/ 2002 ist bei börsennotierten Aktien grundsätzlich dann auszugehen, wenn der Börsenwert zum Bilanzstichtag unter denjenigen im Zeitpunkt des Aktienerwerbs gesunken ist und der Kursverlust die Bagatellgrenze von 5 % der Notierung bei Erwerb überschreitet. Auf die Kursentwicklung nach dem Bilanzstichtag kommt es hierbei nicht an (Bestätigung und Präzisierung der Rechtsprechung).

Normenkette:

EStG 1997 § 6 Abs. 1 Nr. 2 S. 2;

Gründe

I.

Die Klägerin, Revisionsbeklagte und Anschlussrevisionsklägerin (Klägerin), eine AG, erwarb von März bis Mai 2001 (Streitjahr) Aktien dreier börsennotierter Gesellschaften (AG I bis III). Die Anteile gehörten zu ihrem Anlagevermögen; deren Werte entwickelten sich wie folgt:

AG I(...) AG II(X Corp.) AG III(Y AG)
Kaufdatum 29. Mai 2001 30. Mai 2001 01. März 2001
Kurs bei Erwerb 14,55 € 35,27 € 83,50 €
Kurswert beim Erwerb 218.250,00 € 705.400,00 € 501.000,00 €
Anschaffungskosten 219.104,28 € 708.002,97 € 502.706,15 €
davon Anschaffungsnebenkosten 854,28 € 2.602,97 € 1.706,15 €
Quote/Anschaffungsnebenkosten 0,39 % 0,37 % 0,34 %